2018年度郑州富铭环保科技股份有限公司公开转让说明书.pdf

郑州富铭环保科技股份有限公司 公开转让说明书 声 明 公司及全体董事、监事、高级管理人员承诺公开转让说明书不存在虚假记载、 误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律 责任。 公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证公开转让说明书 中财务会计资料真实、完整。 全国中小企业股份转让系统有限责任公司（以下简称“全国股份转让系统公 司”）对公司股票公开转让所作的任何决定或意见，均不表明其对公司股票的价 值或投资者的收益做出实质性判断或者保证。任何与之相反的声明均属虚假不实 陈述。 根据 《证券法》的规定，公司经营与收益的变化，由公司自行负责，由此变 化引致的投资风险，由投资者自行承担。 郑州富铭环保科技股份有限公司 公开转让说明书 重大事项提示 公司在生产经营过程中，由于所处行业及自身特点所决定，特提示投资者应 对公司以下重大事项或可能出现的风险予以充分关注： （一）公司治理风险 公司自设立以来，逐步建立健全了法人治理结构，制定了适应企业现阶段发 展的内部控制体系，但公司治理和内部控制体系仍需要在生产经营过程中逐渐完 善。随着公司经营规模的扩大和人员的增加，对公司治理将会提出更高的要求。 因此，公司未来经营中存在因内部管理不适应发展需要，从而影响公司持续、稳 定、健康发展的风险。 此外，由于股份公司成立时间较短，与股份公司治理相关的制度未得到充分 运行，如果公司未来经营中不能有效执行相关治理制度，将存在公司治理有效性 不足的风险，进而可能给公司经营和其他股东利益带来不利影响。 （二）实际控制人控制不当的风险 截至本公开转让说明书签署日，公司控股股东、实际控制人刘志变通过直接 持股和间接持股方式合计持有公司 14,078,000股股份，占公司股份总数的 70.39%，并担任公司董事长、法定代表人。其有可能利用实际控制人地位，通过 行使表决权等方式对公司的人事任命、经营管理、投资决策等进行控制和干预， 使公司作出可能不符合其他股东最佳利益的决定，对公司经营及其他股东利益造 成影响的风险。 （三）应收账款回款风险 随着公司主营业务收入的增长，公司2017年末及2016年末的应收账款净值 分别为15,869,939.11元和9,379,179.05元，分别占总资产的45.06%和32.29%。 截至2018年3月末，公司2017年末应收账款余额中已收回3,831,789.00元， 应收账款的回款率为22.74%，回款率较低。公司制定了谨慎的应收账款坏账计 提政策及回收管理制度，应收账款总体质量较高，但如发生客户信用恶化、回收 管理不力的情况，可能会对公司的资产质量、营运资金的周转产生不利影响。 （四）营运资金不足引起的风险 报告期内，公司2017年度和2016年度的经营活动产生的现金流量净额分别 为-4,579,649.20元和-9,803,389.10元。经营活动现金流量净额均为负数，这 郑州富铭环保科技股份有限公司 公开转让说明书 与公司所处行业特点和业务规模的扩张相关。公司主要客户为县级环境保护局、 污水处理企业，该类客户的付款审批期限一般较长，造成公司应收账款余额增长 较大，随着公司业务规模的扩张，原材料采购对营运资金的需求也将进一步扩大； 另外，由于公司所处的行业决定了其固定资产投入相对较少，资产主要由现金、 应收账款和存货等流动资产组成，虽然公司通过股权融资后，资金状况所有缓解， 但公司仍然存在运营资金不足导致公司业务规模不能快速增长的风险。 （五）人员流失、技术泄密风险 公司产品技术含量高，核心技术和高素质的研究技术人员是公司生存和发展 的根本。同时，要适应下游产品的更新换代，还需要有较多研发人员进行技术研 发。研发人员对公司的产品创新、持续发展起着关键作用，技术人员的稳定对公 司的发展具有重要影响。若因公司管理不当，核心技术人员发生较大程度离职、 流失或私自泄露技术机密的情况，可能对公司经营造成影响，