企业管理者能力与审计收费.pdfVIP

企业管理者能力与审计收费 何威风刘 巍 (中南财经政法大学430073) 【摘要】企业管理者是异质的，不同管理者有着差异化构建控制环境和控制风险的能力，这可能会对审计收费产 生影响，但现有审计收费文献忽略了管理者及其能力的影响。本文通过追踪一段时期在两家上市公司至少有两 年工作经历的管理者，构造了管理者一公司配对数据，研究发现管理者对审计收费有着经济和统计意义上的显 著影响。在此基础上，本文以管理者能力为研究对象，分析管理者影响审计收费的途径，发现公司管理者能力 越强，其支付的审计费用越低。这一现象主要存在于国有控股上市公司、产品市场竞争低以及企业风险低的上 市公司中。本文研究不仅丰富了审计定价理论和管理者能力研究内容，而且对于规范审计收费有着指导意义。 【关键词】管理者能力 审计收费产品市场竞争企业风险 一、引言 源投入，又反映着审计师对因潜在审计风险而要求的风险 补偿。显然，管理者对构建公司良好的控制环境有着直接 自Simunjc(1980)开创性研究以来，审计收费一直是 审计理论的重要研究内容。学者们围绕审计收费的影响因 影响，而这将会影响到审计师对公司的风险评估，并将可 素展开了深入研究，特别是在客户规模、经济业务复杂程 能影响审计费用。为此，我们首先检验了管理者是否会影 度、客户风险、公司治理结构以及盈余管理等公司特征方 响审计收费。研究结果表明，管理者对审计收费有着重要 面取得了丰硕成果(吴联生等，2010)。尽管如此，这些影响，即审计收费中确实存在管理者固定效应，这是之前 研究都存在一个共同问题，就是把审计客户公司的管理者 审计收费文献所没有观察到的现象。在此基础上，我们以 视为同质，忽视了现实中的管理者异质性及其对审计收费 管理者能力为对象，研究了管理者影响审计收费的途径。 的影响。然而，心理学和管理学等学科早就关注到管理者 我们发现，公司管理者能力越强，支付的审计费用越低。 的差异及其对企业决策行为的影响。在有限理性假设下， 最后，我们研究了企业产权性质、产品市场竞争以及企业 心理学中的判断与决策理论研究认为个人对企业决策结果 风险等不同公司中管理者能力与审计收费之间的关系。研 M鹪∞ 究结果表明，国有控股上市公司、产品市场竞争低以及企 有重要影响(Bonner，2008)。由H啪brick蚰d 业风险低的上市公司，能力强的管理者将会支付较低的审 (1984)等人提出的高层梯队理论则认为，不同管理者的 认知结构和价值观是存在差异的，这会使其对相关信息的 计费用；但非国有控股上市公司、产品市场竞争强以及企 解释是不同的。简而言之，管理者特征影响公司战略选择， 业风险高的公司没有发现管理者能力会影响审计收费。 并进一步影响着公司行为。大量经验研究也为管理者与公 二、理论分析与研究假设 司决策之间关系提供了证据，发现管理者会影响公司财务 (一)审计费用中的管理者固定效应 et 行为(MalIIlendier粕d’rate，2005、2009；Be朋ed∞na1．， 新古典经济学理论中，管理者是同质的和可以完美替 2010；姜付秀等，2009)。在这些文献中，尤为值得关注的 换。在该观点下，有着相同技术和市场竞争条件的两家公 eta1． 是，Bert阳nd矾dSchoar(2003)、BaIIlber(2010)、司将会有相似的选择，不需要考虑管理者影响。尽管标准 et