算力金属新材料助力AI大时代发展.docxVIP

内容目录 AI 大时代，为材料端也带来机遇 5 AI 发展大时代，未来算力有望高速增长 5 设备领域-GPU 及数据中心为核心 7 GPU 供电核心-电感 7 电感为芯片起到供电的作用，铁氧体芯片电感将被淘汰 7 电感产业链优秀企业介绍 8 芯片衬底-芯片重要组成材料 10 磷化铟、砷化镓衬底广泛应用于 AI 等领域 10 光模块衬底企业介绍-云南锗业、天通股份 11 电子焊接材料-半导体封装核心材料之一 13 电子焊接材料-以锡为主 13 电子焊接材料产业链企业-锡业股份、华锡有色、有研粉材 14 溅射靶材行业及关注标的 17 溅射靶材-半导体必备原材料 17 溅射靶材企业-有研新材、贵研铂业、安泰科技 18 MLCC 电子领域电容器 20 MLCC 粉-电子领域电容材料 20 MLCC 粉金属原材料龙头-博迁新材 20 关注应用层核心材料 21 散热部件及其制造厂商-精研科技 21 智能机器人必备材料-钕铁硼永磁 21 服务器高速线缆-沃尔核材 22 风险提示 23 图表目录 图 1：AI 产业链 5 图 2：算力各层面 5 图 3：英伟达 GH200 GPU 6 图 4：英伟达 Grace Hopper 超级芯片 6 图 5：AMD Instinct MI 300X 6 图 6：AMD Instinct MI 300X 性能 6 图 7：GPU 中的电感（带黄色铜线的部分） 7 图 8：电感器产业链 7 图 9：公司金属软磁粉末产业链 8 图 10：公司芯片电感产业链 8 图 11：2018-2022 年铂科新材归母净利润及 yoy 8 图 12：东睦股份软磁材料产能 8 图 13：东睦股份 2018-2022 年营业收入 8 图 14：悦安新材产能规划 9 图 15：不同质量分数添加羰基铁粉含量的磁性能 9 图 16：不同质量分数添加羰基铁粉含量的直流偏置性能 9 图 17：北京通美产品下游应用介绍 10 图 18：全球磷化铟衬底销量及市场规模预测 11 图 19：全球砷化镓衬底销量及市场规模预测 11 图 20：2020 年全球磷化铟衬底市场格局 11 图 21：2019 年全球砷化镓衬底竞争格局 11 图 22：公司压电晶体产品 12 图 23：天通股份 2018-2022 年归母净利润及 yoy 13 图 24：电子焊接材料产业链 13 图 25：全球微电子焊接材料销售额预测 14 图 26：锡业股份矿区地址 14 图 27：锡业股份各公司分布 14 图 28：锡焊粉 16 图 29：锡焊粉#4 16 图 30：溅射靶材产业链 17 图 31：全球溅射靶材市场规模 17 图 32：2022 年全球溅射靶材竞争格局 18 图 33：有研新材溅射靶材产能 18 图 34：贵研铂业溅射靶材产品 19 图 35：贵研铂业建设靶材产品 19 图 36：MLCC 粉产业链 20 图 37：公司散热部件产品 21 图 38：伺服电机产业链 21 表 1：半导体材料对比表 11 表 2：云南锗业各产品产能 12 表 3：锡业股份资源储量 14 表 4：华锡有色最新股权结构 15 AI 大时代，为材料端也带来机遇 AI 发展大时代，未来算力有望高速增长 Chatgpt 带火 AI 产业链，未来有望快速发展。 AI 主要分为基础层、技术层和应用层。基础层包括-AI 芯片、传感器、云计算、大数据等。技术层包括计算机视觉、语音处理、自然语音处理等。应用层包括智能安防、智能金融、智能医疗、智能机器人、智能家居等。 图 1：AI 产业链 资料来源：前瞻产业研究院、 所 在基础层，算力将是重点。而算力的核心部件在于各类芯片，包括 CPU、GPU、ASIC 等一系列芯片。算力的核心系统在于各类服务器。 图 2：算力各层面 资料来源：《中国算力发展指数白皮书 2022》、 所 算力有望以高增速快速发展。根据中国算力发展指数白皮书，2021 年全球计 算设备算力总规模 615 EFlops，增速达 44%。结合华为 GIV 预测，2030 年全球算力规模有望达到 56 ZFlops，平均年增速达到 65%。其中基础算力达 3.3ZFlops，平均年增速 27%；智能算力达 52.5 ZFlops，平均增速超 80%；超算算力达0.2ZFlops，平均年增速超过 34%。 英伟达、AMD 等厂商陆续发布高性能 AI 芯片。 2023 年5 月29 日，英伟达在 2023 台北电脑展大会上宣布其 Grace Hopper 超级芯片已经全面投产。该芯片是英伟达新推出的 DGX GH200 人工智能超级计算平台和 MGX 系统的核心组件，主要应用对象为人工智能。 256 颗 Grace Hopper 超