基金投顾业务现状与展望.docxVIP

正文目录 TOC \o 1-2 \h \z \u 基金投顾行业的发展 4 基金公司基金投顾业务现状 7 华夏基金投顾业务介绍 7 嘉实基金 8 南方基金 12 易方达基金 12 交银施罗德基金 13 证券公司基金投顾业务现状 14 中信证券 14 国联证券 15 华泰证券 17 东方证券 18 第三方平台基金投顾业务现状 19 天天基金 19 支付宝 20 盈米基金-且慢 21 基金投顾业务发展趋势和政策影响 23 政策新动态：试点转为常规 23 展望未来发展趋势 23 风险提示 25 图表目录 图表 1： 基金投资顾问业务相关政策发布 4 图表 2： 近十年我国资产管理规模与增速 5 图表 3： 我国个人持有的可投资资产总规模 6 图表 4： 中国公募基金总规模（万亿元） 6 图表 5： 华夏基金-优选智投系列 7 图表 6： 华夏基金-养老智投系列 8 图表 7： 嘉实基金-投资方案定制 9 图表 8： 嘉实基金-投资组合介绍 10 图表 9： 市场温度计 10 图表 10： 嘉实基金市场温度计定义 11 图表 11： 股债比价值 11 图表 12： 南方基金部分基金投顾策略 12 图表 13： 部分易方达基金投顾策略 13 图表 14： 交银施罗德策略基金投顾策略举例 14 图表 15： 中信证券基金投顾策略示例 14 图表 16： 国联证券基金投顾策略体系 16 图表 17： 国联证券部分基金投顾策略 16 图表 18： 基金投顾策略 17 图表 19： 部分东方证券基金投顾策略 18 图表 20： 天天部分基金投顾策略 20 图表 21： “帮你投”策略模型 21 图表 22： “帮你投”策略风险收益介绍 21 图表 23： 且慢平台的基金投顾策略举例 22 图表 24： 中国居民人均可支配收入 24 图表 25： 高净值人群数量 24 图表 26： 中国股票与公募基金数量 25 基金投顾行业的发展 1997 年 12 月，国务院证券委员会发布《证券、期货投资咨询管理暂行办法》， 加强对证券、期货投资咨询活动管理，保障投资者的合法权益和社会公共利益，其中 规定证券、期货投资咨询机构及其投资咨询人员不得代理投资人从事证券、期货买卖。 2010 年 10 月，中国证券监督管理委员会发布《证券投资顾问业务暂行规定》， 规范证券投资顾问业务。 2019 年 10 月，随着中国证监会机构部发布了《关于做好公开募集证券投资基金投资顾问业务试点工作的通知》，中国基金投顾行业正式启航并开始走上了标准化规范化的道路。 2021 年 8 月，中国证券投资基金业协会发布《公开募集证券投资基金投资顾问业务数据交换技术接口规范（试行）指引》，统一规范了基金投顾业务的系统框架、规范要求和交易模式。 2021 年 11 月，中国证券投资基金业协会接连发布《公开募集证券投资基金投资顾问服务协议内容与格式指引（征求意见稿）》、《公开募集证券投资基金投资顾问服务风险揭示书内容与格式指引（征求意见稿）》和《公开募集证券投资基金投资顾问服务业绩及客户资产展示指引（征求意见稿）》，就基金投资顾问服务的协议内容与格式、业绩及客户资产展示进行了规范。2023 年 3 月，协会发布《公开募集证券投资基金投资顾问服务协议内容与格式指引》与《公开募集证券投资基金投资顾问服务风险揭示书内容与格式指引》，对基金投顾业务的服务内容、服务费用、基金投顾机构与人员禁止行为、风险揭示书的内容与格式要求做出了规定。 2023 年 6 月，中国证监会发布《公开募集证券投资基金投资顾问业务管理规定》征求意见稿，进一步完善基金投顾业务的具体规范细则，推动基金投顾业务从试点转向常规。 图表1：基金投资顾问业务相关政策发布 时间 发行机构 主要内容 1997 年 12 月 国务院证券委员会 《证券、期货投资咨询管理暂行办法》，规定证券、期货投资咨询机构及其投资咨询 人员不得代理投资人从事证券、期货买卖 2010 年 10 月 中国证券监督管理委 员会 《证券投资顾问业务暂行规定》，证券公司的理财投资顾问服务以及基金销售顾问服 务开始发展。 2019 年 10 月 中国证监会机构部 《关于做好公开募集证券投资基金投资顾问业务试点工作的通知》，试点银行、券商、 基金及第三方公司的基金投顾业务，基金投顾可代顾客作全委托型交易决策 2021 年 8 月 中国证券投资基金业 协会 《公开募集证券投资基金投资顾问业务数据交换技术接口规范（试行）指引》，规范 基金投顾业务的系统框架等 2021 年 11 月 中国证券投资基金业 协会 《公开募集证券投资基金投资顾问服务协议内容与