第三篇：财务预测与财务 计划.pptVIP

复习题四： 1、某企业生产一种产品，固定成本总额为10000元，单位变动成本为22元，单价为30元，则盈亏平衡点的销售额、销售量是多少。 2、某企业生产三种产品，固定成本总额为90万元，三种产品边际贡献率分别为30%、42%、50%，其销售比重分别为40%、40%、20%，则三种产品盈亏平衡点的销售收入。 3、某企业预测求得计划期可销售产品1800万元，需要固定成本400万元，已知变动成本率为60%，求目标利润为多少？ 答案1 1、已知：单变=22，单价=30，固定成本=10000 答案2 已知：固定成本=90万元 综合边际贡献率=30%×40%+42%×40%+50%×20% =38.8% 答案3 目标利润=预计销售额×边际贡献率-固定成本 目标利润=预计销售额×(1-变动成本率)-固定成本 目标利润=1800×(1-60%)-400 目标利润=320(万元) 第三篇 财务预测 第一节 财务预测 第二节 利润的预测 第一节 财务预测 一、财务预测的概念 财务预测就是依据会计、财务、经营等有关资料，采用科学的方法，对企业的经营、财务的发展趋势或变化程度进行测算和估计。 二、财务预测的分类 1、按内容可分为资金预测 2、成本费用预测 3、利润预测。 三、财务预测的程序 1、确定预测目标 2、拟订预测计划 3、收集和分析信息资料 4、选定预测方法 5、实际预测 一、 资金需要量预测（第四章第二节） 方法：定性预测法和定量预测法 一、定性预测法：主要是利用客观材料，依靠个人经验的主观判断和分析能力，对未来的资金状况和需求做出预测。该方法适用于公司缺乏完备、准确的历史资料，例如公司成立之初。 其预测过程是： 1、由熟悉财务情况和生产经营情况的专家，根据过 去所积累的经验，进行分析判断，提出预测的初步意见。 2、通过召开座谈会或发出各种表格等形式，对上述 预测的初步意见进行修正和补充。 3、反复上述过程一次或几次以后，得出预测的最终 结果。 二、定量预测法 1、销售百分比法 （1）定义：指根据资金组成项目与销售收入总额之间的依存关系，按照计划期销售收入增长情况来预测需要追加资金的数量。 （2）销售百分比法的基本原理：资产=负债+所有者权益 （3）基本前提：企业的某些资产、负债与销售收入间存在稳定的同比例变化关系。 （4）计算公式：需追加的外部筹资额=增加的资产-随收入自然增加的负债-增加的留存收益 （4）销售百分比法基本步骤 （1）区分随销售额变动而变动的资产和负债项目 （2）计算变动性资产及变动性负债的销售百分比 =基期变动性资产（负债）/基期销售收入 （3）计算随销售额增加而增加的资产、负债及所有者权益　　随销售额增加而增加的资产=Δ销售额×变动性资产的销售百分比　　随销售额增加而增加的负债（负债自然增加）=Δ销售额×变动性负债的销售百分比　　留存收益增加额=预计销售额×销售净利率×（1-股利支付率）　　（4）计算外部融资需求：　　 外部融资需求=随销售额增加而增加的资产-负债自然增加-留存收益增加额 例：星光公司2005年销售额为30000万元，销售净利率为8%，股利发放率为净利润的40%，固定资产的利用程度已达到饱和状态。该公司2005年12月31日资产负债表如下表：P65【例4-1】 假定该公司预测2006年销售额为35000万元，并仍按基年股利发放率支付股利，留存收益可以抵充筹资额。要求预测2006年需要对外筹资追加的资金需要量。 销售收入每增加100元，就要多占用资金57元，但同时可以相应增加15元的资金来源，两者相抵，每增加100元销售收入，就需要增加资金42元。 销售百分比法现学现用 二、资金习性法 1、定义：根据公司历史资料中资金占用总额与产销量之间的关系，将全部资金划分为不变资金和变动资金两部分，然后结合计划期的销售预测，来推算计划期的资金需要量。 二、资金习性法 特征 形态 不变资金 在一定的产销量范围内，不受产销量变动的影响而保持固定不变的那部分资金。 （1）为维持营业而占用的最低数额的现金；（2）原材料的保险储备；（3）必要的成品储备；（4）固定资产占用的资金。 变动资金 随产销量的变动而成同比例变动的那部分资金。 （1）直接构成产品实体的原材料、外购件等占用的资金；（2）在最低储备以外的现金、存货、应收账款。 半变动资金 受产销量变动的影响，但不成同比例变动的资金。 一些辅助材料占用的资金。 二、资金习性法 不变资金：如果用ｙ表示资金占用，a表示不变资金，