P2P融资行为的刑法规制及其反思.pdfVIP

专题 ：P2P模式刑事法律问题探讨 责任编辑 姜昕 n cu s 肌ocu 瞄 f中区耋 i 03 [典型案例]吕某于2014年 5月出资注册成立上海市某投资管理有限公司，在 2014年 6月 19日创建 “发展创投”网络投资平 台．向社会公众推广其 P2P信贷投资模式 ，宣称投资的项 目主 要是企业经营借款、应收款、信用贷款等。公司以提供资金中介服务为名，对投资人承诺 3％至 4％月息的回报 ．同时由吕某担任法定代表人的上海市某担保公司提供还款担保。截止 2014年 12月31日，该投资平台共吸收投资人资金 6．5亿元，已兑付 4．8亿元。另查明，吕某 自2014年 6 月至2014年 12月间陆续虚构了34个借款人(发标人)，并利用上述虚假身份大量发布假标，将 吸收来的人民币9000万元投资到上海市某地产有限公司。该款现 已被公安机关冻结．吕某等人 被公安机关刑事拘 留 P2P融资行为的刑法规制及其反思 文◎金 轶 宋 伟 邢飞龙 内容摘要 ：P2P融资对促进 中小微企业的发展和拓宽直接融资渠道发挥 了传统金融机构难以替代 的积 极作用．国家鼓励 P2P网贷作为业态之一的互联网金融创新。然而 ，由于缺乏有效监管、征信体 系的不完善 ， 导致部分P2P平 台发生异化 ：一些企业和个人假借互联 网金融创新的名义进行非法集资。同时，P2P融资行 为本身与非法集资罪名体系存在紧张的关系 对此，一方面必须严厉打击P2P融资的异化行为．维护经济金 融秩序和社会稳定：另一方面需要深化金融体制改革 ，完善监管体系，为互联 网金融的规范化和法治化铺平 道路 。 关键词：P2P融资 非法集资 刑事政策 P2P融资作为一种新型的融资模式．对解决中小企 一 、 时代背景与刑法关切 ：P2P领域成为非法集资的 业融资难的困境是一种有益的尝试 ．对促进 中小微企 重灾区 业 的发展和扩大就业发挥了传统金融机构难 以替代的 (一)时代背景 ：互联 网金融成为我 国金融业发展 积极作用 数据显示 ．我 国P2P融资的规模已达 “万亿 ” 重要 的助推器 之巨。…然而．P2P融资在给经济注入活力 、繁荣经济发 互联 网金融模式是一种具有普惠特性 的金融模 展 同时．也给犯罪分子提供了可乘之机 ：一些企业和个 式．其打破了传统的行业壁垒和行业限制．使得金融市 人假借P2P金融创新的名义进行非法集资。P2P领域，已 场参与者不再局限于传统的金融机构 ．而呈现大众化 经成为非法集资的重灾区。 上述案例中，吕某利用其 的趋势 党的十八大报告指出，深化金融体制改革，完 实际控制的 “发展创投 ”P2P平 台．利用 网络以高息向社 善金融监管。推进金融创新。2014年全 国两会 《政府工 会不特定公众非法集资．并且还存在虚构借款人发布 作报告》中谈及深化金融改革时表示 。促进互联网健康 假标 的欺骗行为 ．就是一起典型的假借P2P的名义进行 发展 ．完善金融监管协调机制 。 非法集资的案例 因此 ．如何才能在鼓励金融创新 的同 中国互联网金融行业协会发布的((2015年~2018年 时更好的防范互联网金融领域非法集资风险．是我们 中国互联网金融发展趋势研究报告》显示 ，2014年底中 今天必须面对的课题 国的互联网金融规模 已突破10万亿 [3]互联网金融急剧 北京市人民检察院第二分院公诉二处处长，全 国检察业务专家[100078] 北京市人民检察院第二分院公诉二处金融犯罪公诉组组长 [100078] 料 北京市人 民检察院第二分院公诉二处 [100078] 2016／O1瓣 (经典案例)