新常态下企业强化金融衍生工具内部审计研究.pdfVIP

论文精选 新常态下企业强化金融衍生工具内部审计研究 ◆ 王玉刚 [摘要]经济新常态的宏观特征向企业经营的微观传导，导致企业面对的外部经济形势日趋复 杂，原材料、产成品、利率、汇率等波动不断加大，企业运用金融衍生工具管理风险的需求不断 增强，强化金融衍生工具内部审计也更加重要。本文通过研究经济新常态下企业利用金融衍生工 具对内部审计的挑战，对内部审计在金融衍生工具内部风险管理中的定位进行讨论，提出基于风 险导向的金融衍生工具内部审计模式的基本原理、流程和风险分析重点，并从完善内部控制环境、 创新内部审计工作、强化人才专业培养等方面提出强化金融衍生工具内部审计的政策建议。 [关键词]金融衍生工具 内部审计 审计模型 政策建议 经济新常态的宏观特征向企业 生的新常态，企业正在通过不断的 比增长近 90%。在成交量持续增长 经营的微观传导，具体体现在利率 自我调整来适应市场在资源配置中 的同时，产业企业参与套期保值的 市场化、人民币国际化、资源性商 日益重要的决定性作用，积极利用 积极性也在不断增加，国内 80% 大 品价格改革对企业外部经营环境产 金融衍生工具应对市场价格变动的 豆加工企业参与期货保值避险，国 生的冲击上。面对日益复杂的外部 风险，熨平经济周期波动带来的不 内日压榨能力 1000 吨以上的油厂 经济形势，企业运用金融衍生工具 利影响，为转型升级赢得空间，而 90% 以上参与。 管理风险的需求在不断增强。国际 衍生品市场也伴随着企业需求的增 二是市场化改革的推进扩大了 经验表明，企业进行金融衍生工具 加不断加快发展步伐。 对金融衍生工具的品种需求。市场 交易失败的主要原因是由企业自身 一是大宗商品价格波动剧烈增 在资源配置中决定性作用的提升， 引起的，加强对市场风险管理的内 加了对金融衍生工具的交易需求。 以及改革的不断深入打破了原本稳 部控制、完善企业利用金融衍生工 增速调档和结构调整带动大宗商品 定的经营环境。资源性商品价格改 具的内部审计方法对于防范企业 供求发生深刻变化，在市场需求减 革的不断深入，要求相关企业逐步 经营风险具有重要的意义，内部 少和去产能的双重压力下，原材料 适应变动的市场价格，原油、木材、 审计作为企业内部风险控制和监 和产成品价格下跌、市场价格波动 扩产、航运等场外衍生品交易方兴 督的部门，应该在企业金融衍生 日趋剧烈，企业利用商品期货市场 未艾；利率市场化的深入推进，使 工具的风险预防和控制方面发挥 对价值链进行套期保值、锁定利润 得企业融资成本变得更加不可确 应有的作用。 为转型升级提供空间的需求不断增 定，锁定融资成本的要求日益增长。 强。以商品期货市场为例，2011 年 三是国际化的发展模式增加 一、新常态催生企业利用金融 至 2015 年，我国商品期货成交量 了对金融衍生工具的市场需求。中 衍生工具的新需求 连续五年实现快速增长。2016 年 1 国经济与国际融合步伐不但加快促 伴随深化改革和经济发展而产 至 4 月，成交量更是较上年同期同 使企业积极实施“走出去”战略， 中国内部审计2017 5 14 论文精选 企业在国际化经营中面对国际国内 制定还不能完全跟上市场创新发展 实践中，风险管理部门也是业务 两个市场、两种资源，一方面，