第八章-新巴塞尔资本协议与我国银行风险管理.pptVIP

（二）中国现阶段银行资本的作用 从提供融资、吸收和消化损失、限制银行过度业务扩张和风险承担、维持市场信心、为银行管理，尤其是风险管理，提供最根本的驱动力的角度看，中国银行资本金的象征性作用，即象征中国银行改革方向的作用大于其实际的经济作用。 （三）中国现阶段银行资本问题 因此，中国的银行资本问题不仅仅表现在资本充足率不高，资本金的计量缺乏科学性，更重要、更根本的是中国的银行资本的性质和概念没有得到有效确立，资本所应有的功能和作用没有得到发挥。 解决中国目前银行资本问题的当务之急和根本出路在于更加全面和根本的制度转变，即由计划经济基础上的银行业转变到市场经济基础上的银行业。 二、新巴塞尔资本协议的缺陷——转制与发展中的中国的视角 新巴塞尔资本协议应用于转制和发展中国家，最大的问题在于新协议忽略了其实施和运行应该具备的基础设施条件。 不同的发展阶段和不同的市场经济成熟程度，决定了发展中国家与发达国家在具体实施目标上存在差异，对于发达的十国集团而言，成熟的市场经济条件决定了他们可以直接追求“让银行资本对风险更加敏感”的目标。然而，对像中国这样处在转制和发展进程中，市场经济制度还很不成熟的发展中国家，更加现实和合理的目标应该是“先让资本发挥它的作用，然后再让它对风险具有敏感性”。 鉴于新协议对发展中国家的缺陷，简单的照搬和套用新协议在中国是不能实现其目标的。 三、如何让资本发挥它的作用——促进风险管理更加全面的方法 （一）加强现代风险教育，树立现代风险管理和资本金理念 在市场经济中，风险首先被视为是经济体系内在的属性 ，其不仅被视为损失的可能，也被视为盈利的机会，具有双向性 在市场经济制度下，资本金无论是从经济、会计、管理还是监管和法律的含义上都得到了明确的界定，资本金成为包括银行在内的任何公司承担风险责任（损失）的最后底线。因此，资本金成为银行风险承担和业务扩张的重要约束力量。 （二）硬化资本金规则与约束 资本金对包括银行在内的任何企业承担风险具有约束力，而且，这种约束应该是“硬性的”，是“硬约束”，即，资本金完全损失后应该依法破产和重组或重新注入资本，以示对承担过度风险负责。 在没有破产的情况下，如果金融机构的风险相对于其资本金过大，监管当局有权限制金融机构开展风险较大的业务，以降低风险；或者要求金融机构追加资本金。 相对于外部法律和监管力量产生的硬约束，资本金对承担风险的硬约束还表现在内部管理和控制的要求。 （三）建立健全银行治理结构和风险管理体系 治理结构是风险管理的首要前提，是金融机构风险管理的原动力所在。 在良好的治理结构的基础上，建立起包括内部审计部门和风险管理部门在内的全面的内部控制体系是开展风险管理工作的前提条件，也是重要内容。风险管理的一切量化和控制技术及其有效性都建立在此基础之上。 （四）提高风险量化和衡量技术 风险量化是现代风险管理的关键环节，也是风险管理乃至资本监管得以有效实施的基础和前提条件。 九十年代以来，风险量化越来越受到观念上的重视和技术进步（包括现代金融理论与技术、数理统计技术和计算机技术等）的支持。 量化技术的高级化往往伴随着方法的复杂化，进而形成新的风险，如模型风险、定价风险等认识失误的风险。新巴塞尔资本协议的精髓之一在于鼓励金融机构采用高级内部风险量化方法的同时向金融机构提出更高的技术标准和制度标准。 （五）最终解决方案：让银行上市 市场化的改革将迫使资本约束“硬化” 只有通过上市，中国国有银行的体制，包括其传统的治理制度、内部控制体系和风险管理制度才能从更本上得到转变，因为，只有在市场上，资本金约束、市场约束和监管约束三种力量才能结合起来，真正发挥作用。 市场本身的成熟度是其中的关键，尤其是它决定了资本金和市场约束发挥作用的实质程度。 结束 第八章 新巴塞尔资本协议与我国银行风险管理 第一节 新巴塞尔资本协议及其对我国的影响 第二节 中国是在拒绝还是在接受新巴塞尔资本协议？ 第三节 让银行资本发挥它的作用 第一节 新巴塞尔资本协议及其对我国的影响 一、巴塞尔资本协议发展回顾 二、新协议的基本目标和实现机制 三、新协议的主要特点 四、新协议对我国的影响 五、新巴塞尔资本协议对我国的重要启示 六、新巴塞尔资本协议下我国银行业面临的挑战 一、巴塞尔资本协议发展回顾 巴塞尔资本协议1998: 背景: 一是国际竞争导致银行资本充足率不断下降，这一方面影响了银行体系的稳健和安全，另一方面竞争导致的各国银行资本金差异也腐蚀了银行业公平竞争的国际环境； 另一个因素是国际性银行在拉丁美洲的债务危机中遭受惨重损失，这一沉重教训使银行家们十分关注信用风险。 两个基本目标： 一是促进国际银行体系的稳健与安全； 二是维护平等竞争的国际环境。 主要内容： 合格资本界定（包括核心资本和补偿