《企业集团与银行信贷体制-论文》.pdfVIP

企业集团与银行信贷体制 赵智勇 吴 峥 社会主义企业集团的出现，对以单个企业为信用放款对象的银行信 贷体制，产生了强烈冲击。本文拟从分析企业集团的金融要求入手，揭 示现行银行信赞体制与企业集团要求之闻的矛盾，提出改革银行信贷体 制的基本思路。 一 、 企业集团的金融要求 企业集团是社会生产要素重新组合配置的产物。它的出现，使社会 生产发生了两个明显变化：一是与生产社会化相适应的分工专业化，二 是在专业化分工前提下的规模经营。由此决定了企业集团在组织社会生 产活动时，与其他组织结构形式如单个企业或经济联合体的不同之处： 组织结构上的跨地区、跨部门、跨所有制；经营形式上的科研、生产，销 售一体化；经营管理上的包括 自营进出口和一定范围自行利用外资、引 进技术项目等自主权；经济技术实力雄厚；融资方式灵活多样；规模经 营及规模效益。 在金融服务上，企业集团也不同于一般单个企业： 第一，全方位的经营范围要求金融业提供全面服务。-b单个企业不 同，企业集团具有全方位经营特点，即，区域上的国内外市场并举，经 营上的一、二、三类产业共重，需求上的流动资金、固定资产、科技开 发、外汇经营p-I生。如万宝电器集团公司，拥有43家生产企业和科研、 高校、金融、商业成员，经营 9大类产品，1O0多个品种规格，电冰 箱 在国内市场 占有率达1／6，报关出口量 占全国的89％，集生产、经营、科 研、工贸、商业于一身。经营范围的扩大，要求金融业对企业集团本、 外币需求，工、商业需求，产业、科技需求，产、供、销需求及时提供 双向服务和整体服务，以利于企业正常经营。 第二，高联结度的组合方式，要求金融业提供集中服务。目前，我 4 国企业集团的联结方式主要有：以产品为纽带的主导产品型，如二汽集 团；以经营为纽带的经营服务型，如西电集团；以专利、发明为纽带开 发高技术产品为主的科研生产型；以资金为纽带资产一体化的多角经营 型。但是，无论采取哪一种方式，企业集团 “六统一”经营趋向明显 即统一进行经营，统一对上承包，统一对银行借贷，统一进出口，统一 任免紧密层企业的领导干部，统一对国有资产保值增殖负责。一句话， 集团核心层或集团本部成为集团全权代表。这样，就要求彻底改变各成 员单位与金融分支机构借贷往来和结算各 自为政现象，实行集团核心层 或集团本部统贷统还，统一管理，统一结算。 第三，经营的国际惯例化，要求金融业提供高节奏服务。企业集团 实行自负盈亏、 自我发展的经营机制，面对的是瞬息万变的国 内外市 场，经营风险大。例如，以开发基础产业为主的华能集团，经营上基本 不享受国家财政、信贷、物价补贴，贷款除早期几个项目外，均按基本 建设贷款计算利率；没有国家无偿划拨的固定资产，不论什么原因造成 亏损，均不能从国家财政中得到豁免或补贴；开发项目所用基建三材没 有计划内平价材料供应，发 电所用燃料没有计划内燃料供应。因此，开 发成本基本上是当时的市场成本。全部营运资金，除注册资本外，不论 是利用外资、地方集资、煤代油资金，全部由集团本部承担债务。正是 这种经营体制，要求企业集团必须按照国际商务惯例，高节奏进行产品 开发、试制、生产、销售。表现在金融需求上，则是对包括捕捉市场信 息、开发试制、生产销售、投资改造、本外币结算等生产经营全过程， 提供高节奏服务，从 时间节约中获得最大的投资效益。 第四，高强度投资，要求对金融机构参股、控股，并拥有更多的金 融行为能力。·企业集团高强度投资，包括 自我改造式投资和对社会的经 营性投资，导致了集团对金融全面渗透的欲望和参股、控股意识。如中 国石化集团，7年来完成4套3o万吨乙烯工程、3套30万吨合成氨、6o 多套炼油深度加工和石油化工装置及港口等储运设施，基建和 技改投 资总额累计达510亿元。巨额的支出，使企业集团产生了强烈的自我融资 欲望。从1987年至今，已有17家企业集团经中国人民银行批准，成立了 以融资为主体业务的财务公司，开创了社会主义企业直接从事金融业务 的先河。同时，企业已开始对金融机构进行参股。到1990年9月末，全 国已有702户企业向交通银行入股63500万元，其中大型企业253户，入股 42500万元，入股超过1000万元晌有14户。 二、现行银行信贷体制与企业集团要求的主要矛盾 T．产 经济条件下的现行银行信贷体制，虽然经过近年来的金 融改革