缓解小微企业融资“痛点”的路径选择——以山西省长治市小微企业为例.pdfVIP

缓解小微企业融资“缓解小微企业融资 “痛点痛点””的路径选择的路径选择 缓解小微企业融资缓解小微企业融资 ““痛点痛点””的路径选择的路径选择 ——以山西省长治市小微企业为例——以山西省长治市小微企业为例 ————以山西省长治市小微企业为例以山西省长治市小微企业为例 2017年 10月 17 日 积极创新信贷服务模式，积极创新信贷服务模式，加大对民营企业的信贷力度加大对民营企业的信贷力度，，用好用好、、用活风险补偿资金用活风险补偿资金。。人民银人民银 积极创新信贷服务模式积极创新信贷服务模式，，加大对民营企业的信贷力度加大对民营企业的信贷力度，，用好用好、、用活风险补偿资金用活风险补偿资金。。人民银人民银 行应继续加强“行应继续加强 “窗口指导窗口指导””，，引导各金融机构扩大对民营企业引导各金融机构扩大对民营企业、、尤其是小微企业信贷资金尤其是小微企业信贷资金 行应继续加强行应继续加强 ““窗口指导窗口指导””，，引导各金融机构扩大对民营企业引导各金融机构扩大对民营企业、、尤其是小微企业信贷资金尤其是小微企业信贷资金 投入。投入。 投入投入。。 随着国家扶持小微企业发展相关政策措施落实效果进一步显现，小微企业“融资难、融资 贵”的问题得到一定程度的改善，但由于小微企业自身条件与各项政策对接不畅等问题， 其发展壮大仍需政府、银行及小微企业自身共同努力。 小微企业融资现状 小微企业融资现状 小微企业融资现状小微企业融资现状 金融生态环境有所改善，银行信贷支持力度提高，直接融资比例仍较低 小微企业不良率下降，银行支持民营经济发展资金更趋宽松。据调查，2016年年年末，小 微企业不良贷款额为 7.72亿元，占全市不良贷款额的 40.98%，与同期比，增速下降 2.39%。2017 年3 月末，不良贷款余额 10.75亿元，占长治市全市不良贷款额的 38.49%， 与同期相比，增速下降 1.7 个百分点。 企业信誉度提高，银行信贷投放条件更趋宽松，信贷投放增加。2016年年底，小微企业贷 款为 273.4亿元，较同期增长 15.5%。截至目前，长治仅凯康电梯、碧水科技 2 户企业获 得“新三板”挂牌，直接融占比较低。通过小额贷款公司、民间融资、担保公司进行“过 桥”的资金，由于成本较高，期限较短，小微企业较少选择。 受经济下行影响，小微企业融资的综合成本持续增加 由于经济仍处于下行周期，小微企业抵御市场风险能力不如大型国有企业，融资能力较低， 部分小微企业利润增幅出现不同程度下降，融资成本高企。例如，某电子科技企业，2016 年注册资本规模为 2亿元，营业收入 8500 万元，随着电子类产品市场饱和度提高，营业 成本逐年走高，利润增幅从年均 30%降至目前3%～5%。截止目前，其银行贷款近 1790 万 元，利息支出占营业收入2.4%，较 2014年增长 7.35%，加之税收、人工、材料等支出， 其可利用资金不足，从而出现季末频繁“倒贷”现象。 小微企业贷款利率及费用执行较高，难度提升 一方面，银行、评估、担保机构对小微企业信贷支持日趋谨慎，银行利率均上浮基准利率 的 1.5～2倍，而评估费用以评估价格的 2%～3%收取；担保公司收取被担保方贷款金额 1%～2%的手续费用，并从贷款金额中提前支取 20%保证金，企业融资成本较高。 另一方面，小微企业虽有新项目，但受自身条件限制，抵押、担保条件不足，贷款偿还能 力有限，银行机构加大了风险防控力度，在贷前、贷中、贷后全程巡查，银行信贷投放缩 减。比如辖域长治银行 2017 年推出“支持民营经济发展发展转向使用基金”项目，由地 方政府及民营企业出资创设，规模 10 亿元，但使用条件限制较多，资质、期限、担保手 续烦琐；政府性担保机构也推出可以短期使用的基金项目，规模 2亿元，但长治市仅 53 家合作企业可以使用，多数小微企业难以获得支持。 小微企业发展面临的“小微企业发展面临的 “瓶颈瓶颈”” 小微企业发展面临的小微企业发展面临的 ““瓶颈瓶颈”” 企业融资需求与优惠措施对接矛盾进一步凸显 政策设计与企业需求对接不畅。发展前景较好的企业自筹资金较为充裕，抵押物充足，抵 御风险能力较强，考虑融资成本，相较于通过