项目分析（江西银行）_项目分析报告_塔米狗.docx

江西银行股份有限公司1.3280%股权 转让项目分析 项目投资亮点与建议 投资亮点： 标的企业是江西省唯一一家省级法人银行，2018年6月在香港上市，股票代码1916.HK，为江西省首家上市金融企业和江西省实施「映山红」行动以来在境外上市的首家企业。 从挂牌公告公示的2020年度审计报告数据来看，总体营业收入及利润数据都比较可观。 建议： 标的企业属于商业银行，由中国银保监会监管，建议意向投资方提前悉知自身资格条件是否符合中国银保监会有关商业银行股权相关的管理办法和公司《章程》关于股东资质相关法律规定和监管要求。 转让标的与标的企业基本情况 （一）项目名称与交易形式 江西银行股份有限公司1.3280%股权转让 标的企业基本信息 公司名称：江西银行股份有限公司 注册地址：江西省南昌市红谷滩新区金融大街699号 成立时间：1998-02-18 法定代表人：陈晓明 注册资本：602427.69万元人民币 实缴资本：602427.69万元人民币 标的企业介绍： 江西银行是江西省唯一一家省级法人银行，於2015年12月正式成立， 2018年6月在香港上市，股票代码1916.HK，成为江西省首家上市金融企业和江西省实施「映山红」行动以来在境外上市的首家企业。 ?截至2020年末，集团资产总额人民币4,586.93亿元，吸收存款总额人民币3,157.71亿元、发放贷款及垫款净额人民币2,174.49亿元，报告期内实现营业收入人民币102.85亿元、净利润人民币19.05亿元。现有在职员工5,000余人，营业网点覆盖江西省全部设区市，并在广州、苏州设立分行。同时发起设立江西省首家金融租赁公司和5家村镇银行。 股权结构 序号 前十位股东名称 持股比例 1 江西省高速公路投資集團有限責任公司 15.5645% 2 江西省金融控股集團有限公司 5.7691% 3 萍乡市汇翔建设发展有限公司 4.0019% 4 南昌市财政局 3.7859% 5 江西省投资集团有限公司 2.9879% 6 中国烟草总公司江西省公司 2.9879% 7 赣商联合（江西）有限公司 2.4618% 8 江西铜业股份有限公司 2.3239% 9 江西省众邦经贸有限公司 1.6726% 10 江西省水利投资集团有限公司 1.6571% 经营范围 人民币业务吸收公众存款；发放短期、中期和长期贷款；办理国内结算；外汇业务；办理票据贴现；发行金融债券；代理发行、代理兑付、承销政府债券；买卖政府债券；从事同业拆借；提供担保；代理收付款项及代理保险业务；提供保管箱业务；办理地方财政信用周转使用资金的委托存贷款业务；经中国银行业监督管理委员会批准的其他业务（以上项目凭金融许可证经营） 主营业务 人民币业务吸收公众存款；发放短期、中期和长期贷款；办理国内结算；外汇业务；办理票据贴现；发行金融债券；代理发行、代理兑付、承销政府债券；买卖政府债券；从事同业拆借；提供担保；代理收付款项及代理保险业务；提供保管箱业务；办理地方财政信用周转使用资金的委托存贷款业务；经中国银行业监督管理委员会批准的其他业务。 市场行业情况分析 银行业作为国民经济核心产业，与宏观经济发展具有高度相关性。近年来，我国宏观经济发展步入“新常态”，经济增长速度自然放缓，但随着结构转型、深化改革等措施的推进，我国宏观经济将逐步探底企稳，在合理的增速区间内保持可持续发展。目前我国银行业金融机构可划分为大型商业银行、股份制商业银行、城市商业银行、农村金融机构及其他类金融机构五大类。 随着宏观经济增速的放缓，我国银行业正由过去十余年规模、利润高速增长的扩张期，进入规模、利润中高速增长的“新常态”，经营情况总体保持平稳。大型商业银行在我国银行业体系中，大型商业银行占有重要地位，是国有企业融资的主要来源。 随着现代社会的不断发展、不断进步，各行各业的发展都呈现上升趋势，尤其是金融行业的发展，从风险的控制评估角度来看，商业银行为中小企业提供产品和服务，其中包含信贷服务以及托管行为。托管业务从商业角度来看是具有一定资质的银行所发起的商业活动，也可以称之为商业银行业务。在商业银行业务管理中，商业银行对客户或者委托人的资产进行投资管理，在这个过程中，双方需要签订合理合法的托管合同，并且遵从相关的银行法律条例，以保证客户或者委托人资金的安全。 2020年上半年，商业银行累计实现净利润1万亿元，同比下降9.4%，增速较去年同期下降15.86个百分点。据银保监会披露的相关数据显示，截至2019年末，在4607家银行业金融机构中，农商行的数量最多，达到1478家，占比达32.08%。除81家农商行外，还有30家城商行也披露了上半年业绩。 由于金融银行业在国民经济中占有重要作用，政府一直对中小商业银行采取高赋税制度，并且对其进行严格的财务管理，因此，中