宁波银行项目贷款审批对商业银行风险控制的若干问题研究.pdfVIP

论 文 摘 要 当前，我国商业银行面临的经济环境不断发生变化，加入WTO后，我国银行 业加快了对外开放与发展的步伐，外资银行将在入世保护期结束之后全面进军 我国金融市场。从一方面说，我国金融市场会面临更加激烈的竞争，包括深化 改革、调整资产结构、改善资产质量、防范和化解金融风险、提高竞争力等方 面均会面临严峻的挑战，这无疑加大了风险管理的责任和难度；另一方面，随 着金融案件频现（齐鲁银行案件、北京农村商业银行案件等），国家对银行业 监管力度加大，银行风险管理与内部控制引起了社会更加广泛的关注。目前在 各商业银行贷款总额中，风险较大、贷款周期较长的项目贷款占比普遍较高， 其产生的不良贷款占比也首屈一指。所以各家商业银行的当务之急是进一步完 善风险管理改革，尤其是项目贷款的风险管理机制，以提高资产质量和收益水 平。 项目贷款是一种无追索权或具备有限追索权的融资或贷款。借款人原则上 将项目本身拥有的资金及其收益作为还款资金来源，而且将其项目资产抵押给 银行做为担保条件。此类贷款的借款主体之一般性信用风险及现有还款能力通 常不被作为重要因素来考虑，而是以项目自身产生的现金流作为第一核心要素， 重点关注项目自身产生的现金流是否可以覆盖贷款本息，同时对借款人具有追 索权。 目前在我国，各家商业银行贷款中项目贷款占比最高，且因项目贷款造成 的不良贷款在全部不良贷款中的比例也最高，所以各商业银行目前均通过改善 风险审批流程以及引入国外先进经验等方法降低项目贷款风险。以下以宁波银 行为研究对象，并选择一个在宁波银行获批的具有典型性的项目贷款案例进行 具体分析，剖析该项目贷款审批时的思路与关注点，以及被忽略的风险点，借 此提出对宁波银行项目贷款风险性审批的一些建议。 宁波银行股份有限公司成立于1997年4月10日，并与2007年在国内深交所上 市，是一家具有独立法人资格的股份制商业银行。截至2010年9月末，全行总资 产2349.68亿元，各项存款1385.05亿元，各项贷款969.67亿元；资本充足率 1 10.91%，核心资本充足率9.18%；不良贷款率0.65%，拨备覆盖率197.20%。2010 年上半年实现净利润18.79亿元，每股净资产4.46元。 在宁波银行目前的不良贷款中，项目贷款不良余额最大，清偿难度也较高， 对未来可持续发展产生一定负面影响。截止到2009年末，宁波银行不良资产为 人民币69670万元，其中项目不良贷款合计32911万元，占全部不良贷款的47.2%， 且不良金额较08年有大幅度增长，增长幅度高达149%。对宁波银行来说，在日 趋激烈和复杂的市场竞争环境中，已深深意识到有效规避项目贷款风险是保障 银行资产质量及利润稳步增长最重要的手段之一。所以，如何在项目贷款的风 险判断方面寻找自己独特的方法，成为宁波银行进入21世纪以来最重要的研究 与实践课题之一。 笔者分析，造成的宁波银行项目贷款发生不良金额较高、概率较大的原因 有很多，最主要的原因是宁波银行目前在项目贷款审批中，对第二还款来源即 包括抵押等形式的担保较为关注，从而降低了对第一还款来源的分析，即弱化 了基于项目自身所产生的现金流是否可以覆盖贷款本息的风险判断；以及在项 目贷款审批中，仅对财务因素予以关注，而对于项目所处的行业背景、区域特 点等非财务因素的影响分析较少。 具体到作为案例分析的京东方项目贷款而言，该项目贷款在宁波银行已获 批，但目前因无法偿还贷款、现处于展期状态，其具有一定典型性，集中体现 了宁波银行对项目贷款审批时的思路与关注点，以及被忽略的因素。该案例的 借款主体为北京京东方显示技术有限公司，其09年向宁波银行申请信用形式的 项目建设贷款，贷款用于京东方第八代液晶板生产线的建设。该笔贷款已在宁 波银行放款3亿元，到期后无法按时偿还，目前为展期状态，5级分类结果为关 注，信用等级评定结果为BB。 该项目贷款的借款主体与所建项目的优势与不足之处同样非常突出。就借 款主体而言，借款主体自身为项目公司，实力有限，但其控股股东为京东方集 团，京东方集团作为一家在国内及香港均上市的内地企