2018年四季度基金持债分析：杠杆和久期，那个更重要.docxVIP

下载本文档

16
0
约8.83千字
约 11页
2019-02-20 发布于北京
举报
版权申诉

2018年四季度基金持债分析：杠杆和久期，那个更重要.docx

1、原创力文档（book118）网站文档一经付费（服务费），不意味着购买了该文档的版权，仅供个人/单位学习、研究之用，不得用于商业用途，未经授权，严禁复制、发行、汇编、翻译或者网络传播等，侵权必究。。
2、本站所有内容均由合作方或网友上传，本站不对文档的完整性、权威性及其观点立场正确性做任何保证或承诺！文档内容仅供研究参考，付费前请自行鉴别。如您付费，意味着您自己接受本站规则且自行承担风险，本站不退款、不进行额外附加服务；查看《如何避免下载的几个坑》。如果您已付费下载过本站文档，您可以点击这里二次下载。
3、如文档侵犯商业秘密、侵犯著作权、侵犯人身权等，请点击“版权申诉”（推荐），也可以打举报电话：400-050-0827(电话支持时间：9:00-18:30)。
4、该文档为VIP文档，如果想要下载，成为VIP会员后，下载免费。
5、成为VIP后，下载本文档将扣除1次下载权益。下载后，不支持退款、换文档。如有疑问请联系我们。
6、成为VIP后，您将拥有八大权益，权益包括：VIP文档下载权益、阅读免打扰、文档格式转换、高级专利检索、专属身份标志、高级客服、多端互通、版权登记。
7、VIP文档为合作方或网友上传，每下载1次，网站将根据用户上传文档的质量评分、类型等，对文档贡献者给予高额补贴、流量扶持。如果你也想贡献VIP文档。上传文档

HYPERLINK / HYPERLINK / 内容目录 HYPERLINK \l _bookmark0 基金持仓分析 4 HYPERLINK \l _bookmark1 基金市场规模 4 HYPERLINK \l _bookmark9 基金资产配置 5 HYPERLINK \l _bookmark12 基金持债分析 6 HYPERLINK \l _bookmark16 债券型基金持债分析 6 HYPERLINK \l _bookmark17 中长期纯债型基金 6 HYPERLINK \l _bookmark20 短期纯债型基金 7 HYPERLINK \l _bookmark23 一级债基 7 HYPERLINK \l _bookmark27 二级债基 8 HYPERLINK \l _bookmark31 基金杠杆分析 9 HYPERLINK \l _bookmark33 基金久期分析 10 HYPERLINK \l _bookmark35 债基业绩分析 10 图表目录 HYPERLINK \l _bookmark2 图 1：2018 年四季度基金市场规模有所下降 4 HYPERLINK \l _bookmark3 图 2：2018 年四季度按投资范畴分各类基金数量分布（只） 4 HYPERLINK \l _bookmark4 图 3：2018 年四季度按投资范畴分各类基金净值分布（亿元） 4 HYPERLINK \l _bookmark5 图 4：混合型基金市场规模下降 5 HYPERLINK \l _bookmark6 图 5：股票型基金市场规模增长 5 HYPERLINK \l _bookmark7 图 6：债券型基金市场规模大幅增长 5 HYPERLINK \l _bookmark8 图 7：货币市场型基金规模下降 5 HYPERLINK \l _bookmark10 图 8：基金资产总值变化（亿元） 5 HYPERLINK \l _bookmark11 图 9：基金资产配置情况 5 HYPERLINK \l _bookmark13 图 10：基金持债总值变化（亿元） 6 HYPERLINK \l _bookmark14 图 11：基金持债配置情况 6 HYPERLINK \l _bookmark15 图 12：2018 年四季度基金资产配置和债券持仓情况 6 HYPERLINK \l _bookmark18 图 13：中长期纯债型基金持债总值变化（亿元） 7 HYPERLINK \l _bookmark19 图 14：中长期纯债型基金持债配置情况 7 HYPERLINK \l _bookmark21 图 15：短期纯债型基金持债总值变化（亿元） 7 HYPERLINK \l _bookmark22 图 16：短期纯债型基金持债配置情况 7 HYPERLINK \l _bookmark24 图 17：一级债基资产总值变化（亿元） 8 HYPERLINK \l _bookmark25 图 18：一级债基持债总值变化（亿元） 8 HYPERLINK \l _bookmark26 图 19：2018 年四季度一级债基资产配置和债券持仓情况 8 HYPERLINK \l _bookmark28 图 20：二级债基资产总值变化（亿元） 9 HYPERLINK \l _bookmark29 图 21：二级债基持债总值变化（亿元） 9 HYPERLINK \l _bookmark30 图 22：2018 年四季度二级债基资产配置和债券持仓情况 9 HYPERLINK \l _bookmark32 图 23：债券型基金持有资产总值占净值比（） 10 HYPERLINK / HYPERLINK / HYPERLINK \l _bookmark34 图 24：债券型基金久期 10 HYPERLINK \l _bookmark36 图 25：债基复权单位净值季度增长率（） 11 HYPERLINK \l _bookmark37 表 1：各类基金复权单位净值季度增长率中位数（） 11 基金持仓分析基金市场规模截至 2018 年四季度末，各类基金共计 5,158 只，资产净值约 129,294 亿元。相较于 2018 年三季度末（各类基金共计 5,020 只，资产净值约 133,120 亿元），各类基金数量增加 2.75 ，资产净值减少 2.87 。图 1：2018 年四季度基金市场规模有所下降截止日份额（亿份）截止日资产净值（亿元）截止日份额（亿份）截止日资产净值（亿元）总数（右轴，只） 5,500 130,000 5,